Zapamtite: Nemojte stavljati sve jaja u jednu košaru
Bilo da ste novi investitor ili ste neko vrijeme bili u ulozi investiranja, jedna riječ koju ćete više puta čuti je raznolikost . Razlog za to je jednostavan i važan. Diversifikacija je neophodna za ublažavanje rizika. Jim Cramer, zloglasni domaćin CNBC-ovog televizijskog programa Mad Money, kaže: "Diversifikacija je najvažniji koncept ulaganja. To je ključ za izbjegavanje ogromnih gubitaka i pazeći na vremensku prognozu oluje. "
Pa kako možete raznovrsiti svoj portfelj i previše diverzifikacije biti loša stvar? Postoji nekoliko različitih načina za širenje vašeg portfelja, no imajte na umu da se sve velike financijske odluke trebaju donositi s pouzdanim financijskim savjetnikom ili nakon što ste obavili puno važnih domaćih zadaća. Važno je također zapamtiti da prevelika diversifikacija može biti razrjediva i skupo.
1. Diversifikacija sigurnosti
Najosnovnija razina diversifikacije je diversifikacija sigurnosti . Ovdje se rizik smanjuje povećanjem broja različitih dionica u portfelju. Veliko pitanje ovdje je koliko dionica koje trebate posjedovati biti ispravno diversificirane. Istraživanja su pokazala da se razina diverzifikacije i dalje povećava, budući da se više dionica dodaje portfelju, ali s stopom usporavanja. Posjedovanje previše zaliha je rizično, ali posjedovanje previše može biti razrjediv. Također može biti vrlo skupo, a svakako je teško pratiti vijesti i financije velikog broja tvrtki.
Za optimalnu diverzifikaciju sigurnosti, najbolje je razgovarati s stručnjakom o tome koliko dionica treba biti u vašem portfelju. Pouzdan savjetnik može predložiti strategiju koja će pružiti prednosti diverzifikacije sigurnosti bez da ide u more.
2. Diversifikacija sektora
Razvoj sektora iznimno je važno razmotriti.
Sektori su posebna skupina zaliha unutar određenog gospodarskog tržišta. Prevelika težina u jednom sektoru mogla bi uzrokovati samo glavobolju ako taj sektor zauzme veliki hit. Razmislite o financijskoj krizi 2008. godine. Rekao je da je financijski sektor teško pogođen. Svatko tko je imao velik broj dionica banaka vjerojatno je vidio pad neto vrijednosti dramatično, praktički preko noći.
Slijedi popis glavnih sektora tržišta:
- komunalne usluge
- transport
- Tehnologija
- Potrošačka diskrecija
- industrijski
- Proizvodi za široku potrošnju
- komunalne usluge
- Financije
- energija
- Osnovni materijali
- Komunikacijske usluge
- Zdravstvena zaštita
Zapamtite, pojedini sektori tržišta mogu i donose velike divergentne prinose, u velikoj mjeri ovisno o ekonomskim uvjetima. Ulaganje u samo ograničeni broj sektora može povećati volatilnost (rizik) povrata.
3. Diversifikacija industrije
Sljedeća razina diversifikacije je širenje industrije . Posve je moguće da vrijednosni papiri dijele isti sektor, ali ne i isti poslovni fokus. Uzmimo tehnološki sektor kao primjer. Postoje tvrtke koje se usredotočuju na izradu računala, drugih koji čine komponente za računala, a drugi za razvoj softvera. I to je jedva grebanje površine kada je u pitanju tehnologija.
U sektoru zdravstvene zaštite naći ćete tvrtke koje proizvode lijekove, druge koji razvijaju medicinsku opremu i druge koji rade na pronalaženju lijekova za bolesti i bolesti. Kao što vidite možete široko proširiti ulaganja u određenom sektoru.
4. Diversifikacija kapitalizacije
Sljedeća razina tržišne kapitalizacije diverzifikacije. Nema sumnje da ste navikli čuti ili čitati pojmove "big-cap", "mid-cap" i "small-cap" dionice svakodnevno. Kao reviziju, kapitalizacija je jednostavno cijena dionica tvrtke pomnožena brojem dionica. Na primjer, tvrtka čija cijena dionica iznosi 25 dolara s 10.000.000 dionica, ima tržišnu kapitalizaciju od 250 milijuna dolara. Razine kapitalizacije određene su tržišnom kapom:
- Velike kapske dionice - dionice s velikim kapama obično imaju kapitalizaciju veću od pet milijardi dolara. Neki primjeri mogu biti General Motors, Microsoft i Coca-Cola. Dionice velikih dionica manje su rizične od srednjih dionica i malih dionica, što također znači da imaju tendenciju stvaranja najmanjeg prinosa (manji rizik = manji povratak). Vrijednost dionica velikih dionica prati dva glavna indeksa: Dow Jones Industrial Average i Standard & Poor's 500.
- Mid Cap Stocks - srednja dionica obično imaju kapitalizaciju od jedne do pet milijardi dolara. Dionice tvrtki u ovom sektoru tržišta nude investitorima priliku za ulaganje u tvrtke više iskusan nego njihov mali-kapica kolegama, ali oni nisu tako veliki kao veliki cap dionice. Indeks S & P 400-Mid Cap Equity najprikladnija je referentna vrijednost za sljedeće dionice srednjeg kapitala i daje ponderirani indeks od 400 dionica.
- Dionice male dionice - dionice male dionice općenito su one manjih, orijentiranih na rast, s kapitalizacijom do milijarde dolara. Dionice male kape poznate su kao najrizičnija skupina dionica, ali nude i najveći povratni potencijal. Postoje dva glavna indeksa koji prate te dionice. Jedan je Russell 2000 , koji prati 2000 dionica koje predstavljaju samo 11% ukupne tržišne kapitalizacije u SAD-u. Drugi indeks malih kapica je poznati NASDAQ (National Association of Securities Dealers Automated Quotations Composite), koji je indeks s ponderiranom vrijednošću koji mjeri izvedbu vrijednosnih papira bez premca.
5. Geografska raznolikost
Zemljopisno diversifikacija bavi se razvojem portfelja koji sadrže i međunarodne i američke zalihe. Prošlost nam pokazuje da portfelji koji sadrže međunarodne i domaće zalihe imaju nižu ukupnu razinu rizika od onih koji su uloženi isključivo u jedno ili drugo. Međutim, potrebno je iskusan investitor da se ugodi u ulaganje u međunarodne dionice.
6. Diversifikacija stila ulaganja
Diverzifikacija stila ulaganja je način na koji vi, kao pojedinačni ulagač, upravljate svojim portfeljem. Stilovi ulaganja imaju tendenciju da se kreću i izlaze iz korist na tržištu, uz jedan stil nadmašujući drugu u određenim vremenskim razdobljima. Iz tog razloga, odabir određenog stila može biti prilično rizično. U nastavku pronađite vrlo kratak pregled tri glavna načina ulaganja:
- Vrijednost - ovaj pristup traži tvrtke koje izgleda da su podcijenjene na trenutnom tržištu
- Rast - ovaj pristup nastoji identificirati tvrtke koje mogu rasti brže od tržišta
- Indeksiranje - ovaj pristup neutralan je pristup i nastoji ponavljati tržišni indeks
Zapamtite, diverzifikacija je važan način za smanjenje rizika, ali previše diverzifikacije može biti razrjediv i skupo. Budite sigurni da radite sve svoje domaće zadaće i uvijek se savjetujte s pouzdanim financijskim savjetnikom prije donošenja bilo kakvih velikih odluka.
Objavljivanje: Ti se podaci pružaju kao izvor samo u informativne svrhe. Prikazuje se bez razmatranja investicijskih ciljeva, tolerancije na rizik ili financijskih okolnosti bilo kojeg investitora i možda neće biti pogodan za sve investitore. Prošlost nije pokazatelj budućih rezultata. Ulaganje uključuje rizik uključujući mogući gubitak glavnice. Ove informacije nisu namijenjene, a ne bi trebale, činiti primarnu osnovu za svaku odluku o ulaganju koju možete izvršiti. Uvijek se posavjetujte sa svojim pravnim, poreznim ili investicijskim savjetnikom prije nego što razmislite o odlukama o ulaganju / porezu / imovini / financijskom planiranju.