Institucionalni ulagači mogu prenijeti cijene dionica u svoju korist
Problem za pojedine investitore dionica je da nemaju spreman pristup tim tehnikama, pa su često posljedica gubitka tih shema. Ovo je jedna od onih situacija u kojima malo znanja može ići vrlo dug put.
Osnovni proces
Postoji mnogo načina za postizanje istog rezultata i ovo je prilično osnovno, ali funkcionira i relativno je jednostavno postići. Evo što se događa.
Recimo da veliki institucionalni investitor u hedge fondovima , investicijskim fondovima i osiguravajućim društvima založuje na dionici koju posjeduje i počinje prodavati. Budući da investitor odlaže dionice na tržište, cijena će naravno početi zgušnjavati. Drugi investitori bi mogli paničariti tako da sada počnu iskrcati dionice. Kao rezultat toga, cijena i dalje pada.
U nekom trenutku, institucionalni investitor odluči da je vrijeme za povratak i počinje agresivni program kupnje. Ubrzo će drugi investitori primijetiti da se cijena opet diže, a oni također počinju kupovati. To također gura cijenu gore.
Ciklus može započeti ponovo kada je cijena dovoljno visoka, i to često.
Što se ovdje dogodilo?
Ono što se dogodilo jest da institucionalni investitor, kroz svoju kupovnu moć, ima sposobnost da potakne cijene dolje, a zatim kupi natrag u zalihe po niskoj cijeni.
To vozi ta cijena dok se drugi pridruže skupu, a to rezultira izuzetnim dobitkom. To se zove praćak i bio je dobro opisan u mnogo citiranom članku Jason Schwarz još u 2009. godini. Posebno se odnosio na zalihu Apple.
Je li to pravno? Da. Možete li i ja voziti val?
Možda, ali još važnije, od nje možete naučiti pouku.
Što je u njoj za pojedinog investitora?
Isti se scenarij događa i kod drugih dionica, a tu je i lekcija za pojedine investitore. Pouka za prosječnog investitora nikad ne treba računati na kratkoročne dobitke u zalihama jer se one mogu brzo ispariti za ono što se očigledno ne vidi. Međutim, možete računati da postoji neki temeljni razlog. Možda ne znate što je to u to vrijeme.
Ako imate dobru dobit u zalihi, možda biste željeli uzeti u obzir uzimanje nekog od stola prodajom dijela vašeg fonda. Na taj način, ako se zaliha koristi u shemi manipulacije ili se dogodi nešto drugo što uzrokuje pad cijena, zarobili ste dio vaših dobitaka i izbjegli neke gubitke.
Napomena: Uvijek se posavjetujte s financijskim stručnjacima za najnovije informacije i trendove. Ovaj članak nije investicijski savjet i nije namijenjen investicijskim savjetima.