Rizici, nagrade i porezne prednosti ETF-ova i dionica
Velika slika
Burze kojima se trguje razmjenjuju određeni zvučni ugled u nekim krugovima. Nisu uvijek uzbudljive. Povratak se obično nalazi u prosjeku.
No, to obično čini ih sigurno ... ili sigurnije od mnogih dionica ionako. Dionice mogu i često pokazuju veću volatilnost.
Jabuke i naranče su plodovi s vlastitim jedinstvenim namještajem i privlače različite ukuse. Isto vrijedi i za dionice i ETF-ove. Vaša osobna tolerancija za rizik može biti veliki čimbenik u odlučivanju koja bi vam mogla biti bolja, kao i druga druga jedinstvena osobnost. Izmjerite svoje sklonosti prema tim čimbenicima da biste dobili bolju predodžbu o tome koji način želite naginjati.
I upamtite, ova usporedba pretpostavlja da sastavljate portfelj svih ETF-ova ili svih dionica kad svi znaju da je različitost kralj. Ako se i dalje nalazite na ogradi, razmislite o investicijskoj mješavini. To bi moglo biti najsigurnija opcija za sve-pretpostavljajući sigurnost je vaša najveća briga.
Jednostavnost transakcije
- Dionice: Uz neke iznimke, dionice su prilično lako kupiti i prodati. Možete nazvati svog brokera ili potpisati u svoj online račun i izvršiti trgovinu. Napravio si se, baš kao i to.
- ETF-ovi: Burze koje se trguju na burzi lako su kupiti, ali za razliku od indeksa , to je samo jedna transakcija.
Ovo je kravata koliko je poželjno kada razmišljate o ulasku na burzu ili ETF tržište. Je li vaše vrijeme vrijedno dolje do nanosekunde? Ako je tako, ETF-ovi mogu imati lagani rub.
Troškovi transakcije
- Dionice: Vaše provizije temelje se na svakoj trgovini.
- ETFS: Vaše provizije temelje se na svakoj trgovini.
Vidite gdje ide ovo. Troškovi transakcija ETF-a su manji od indeksa i investicijskih fondova, ali to je pranje kada ih usporedite s onima dionica. Troškovi su po trgovini imovine s dionicama i ETF-om. Ovo je stvarno kravata. Nema pobjednika.
Faktori likvidnosti
- Dionice: Neki su vrlo likvidni, a drugi nisu.
- ETF-ovi: Opet, ETF-ovi se nalaze na ploči, ali je manje ETF-ova tekućina.
Ako želite likvidnost, trebate dati općeniti rub na dionice ove kategorije.
Rizik i nagrada
- Dionice: Pojedinačne dionice mogu imati različite rizike.
- ETF-ovi: ETF je nešto manje rizičan jer je mini-portfelj i stoga je nešto raznolik, ali zapravo ovisi o tome što je u stvarnom ETF-u.
Zapamtite, s manje rizika dolazi manje šanse za nagradu. Sve se svodi na vašu toleranciju na rizik. Moramo ovo nazvati kravata jer je slučaj po slučaj za svako takvo ulaganje.
Porezne posljedice
- Dionice: Ako ste aktivni trgovac više dionica, možete postaviti argument da ETF koji nosi te iste dionice daje vam porezne olakšice.
- ETF-ovi: Jedna od poreznih prednosti ETF-ova jest da ih se tretiraju kao transakcije dionica na poreznu prijavu, za razliku od investicijskih fondova i indeksa.
Budući da su ETF-i i dionice pojedinačne transakcije, porezi na kapitalnu dobit mogu nastati kada se fond ili dionički kapital prodaju. Prednost ide ETF-ima u ovoj bitci.
Opcije
- Dionice: Oba ETF-a i opcija popisa dionica, ali ima više poziva i stavlja na dionice od ETF-ova.
- ETF-ovi: Burze kojima se trguje na burzi obično su ograničenije nego dionice na običnom volumenu.
Opcije trgovci uvijek gledaju kako mogu koristiti derivate u svojim strategijama trgovanja , posebno za svrhe zaštite, tako da dionice imaju prednost u ovom slučaju.
Pristup sektoru ili tržištu
- Dionice: ako želite pristupiti nekoj industriji, vjerojatno je da kupnja dionica vjerojatno nije najbolji način za odlazak. Kupnja više dionica je zdravija strategija. Ali koje dionice kupujete? Koliko? Trebate li samo kupiti koš za indeksiranje?
- ETF-i: Jednostavno možete kupiti unaprijed zapakiranu imovinu koja vam daje trenutni pristup sektoru, recimo kao ETF u industriji.
Ako je vaš cilj - ili, što je realističniji, jedan od vaših ciljeva - da dobijete pristup određenom tržištu ili sektoru, prednost ide ETF-ima.
Prihod streamovi
- Dionice: možete stvoriti potencijalne prihode za svoj portfelj dionicama dividendi, iako ne i za obveznice jer su drugačija imovina.
- ETF-ovi: S fondovima obveznica i ETF-om dividende možete stvoriti potencijalne prihode za svoj portfelj.
U ovom slučaju ETF-ovi dobivaju 2-1 pobjedu. Prednost: ETF.
A pobjednik je…
Dakle, koja je imovina bolja? Ovisi.
Svaki odabir ulaganja trebao bi se izvesti od slučaja do slučaja, ali cijela točka ETF-a je pružiti investitorima mini-portfelje koji trgovaju kao dionice. Zbog toga postoji mnogo sličnosti između fondova kojima se trguje na burzi i dionica, a to je više nego kada usporedite ETF-ove s indeksima ili investicijskim fondovima.
Imajte na umu, također, da su gore navedene usporedbe temeljene na pojedinom zalihu u odnosu na ETF. Cijela igra može se promijeniti ako razmišljate o prilagođenom portfelju dionica u odnosu na ETF. Komisije su različite, promjena poreznih implikacija i gotovo svaka usporedba. Ali to je rasprava za drugi dan.