Načini na koje možete početi ulagati i uzimajući novac da radi za vas
U ovom članku želim objasniti neke od načina na koji mnogi novi investitori započinju svoje putovanje. Dok zaronjemo, pokrivam neke od mogućih struktura i mehanizama kroz koje biste mogli odlučiti poduzeti svoje prve korake. Želim da ovo zapamtite: Nemojte prezirati dan malih početaka. Svatko je morao početi negdje. Bit ćete zaprepašteni time koliko možete biti s vremenom jer naizgled mali koraci za poboljšanje vaše situacije rezultiraju većim i većim rezultatima.
Prvi korak u prikazivanju Kako ulagati odlučuje koje vrste imovine želite imati
U svojoj je jezgri uložena investicija o predviđanju novca koji očekuje da će u budućnosti dobiti više novca koji, računajući na vrijeme , prilagodbom riziku i faktorizaciji inflacije , rezultira zadovoljavajućom stopom rasta godišnjeg rasta , osobito u usporedbi s razmatranim standardima "dobro" ulaganje . Većinu vremena ovo se najbolje postiže stjecanjem produktivne imovine.
Produktivna imovina je ulaganje koje internim putem bacaju višak novca iz neke vrste aktivnosti. Na primjer, ako kupite sliku, to nije produktivna prednost. Stotinu godina od sada, i dalje ćete imati samo sliku, koja može ili ne mora vrijediti više ili manje novca. (Možda ćete je moći pretvoriti u kvaziproduktivnu imovinu otvaranjem muzeja i naplatom priznanja da biste ga vidjeli.) S druge strane, ako kupite zgradu, nećete imati samo zgradu, ali sve novce koje je proizvelo iz prihoda od najma i usluga u tom stoljeću.
Čak i ako je zgrada uništena, još uvijek imate novčani tijek, koji biste se mogli služiti za pružanje podrške vašem životnom stilu, darovanu ljubavi ili ponovno ulaganje u druge mogućnosti.
Svaka vrsta produktivne imovine ima svoje prednosti i nedostatke, jedinstvene poteškoće, pravne tradicije, porezna pravila i druge relevantne pojedinosti. Možda biste se privukli na jednu, drugu ili neku kombinaciju ulaganja na temelju postojećih resursa, znanja, temperamenta, pa čak i prilika dostupnih u jednoj klasi imovine u bilo kojem trenutku u usporedbi s drugim. Evo brzog zbrinjavanja nekih potencijalnih ulaganja koje biste mogli napraviti pri početku putovanja:
Poslovni kapital - Kada imate vlastiti kapital u nekom poslovanju, imate pravo na udio u dobiti ili gubicima nastalih operativnom aktivnošću tog društva. Bilo da odlučite posjedovati tu glavnicu stjecanjem male tvrtke izravno ili kupnjom dionica javno trgovane tvrtke kroz kupnju zaliha , poslovni kapital je povijesno bio najskuplji klasi imovine ulagača. Toliko da je mudro primijetio da je dobar posao poklon koji čuva davanje. Istina, ulaganje u poslovni kapital može biti iznimno rizično - već desetljećima vodite uspješnu knjižaru i odjednom rezultate tehnologije u porastu ne samo američkih, već elektroničkih knjiga poput zapaliti, stavljajući vašu tvrtku u stečaj - ali može generirati bogatstvo izvan zamišljanja.
Većina oprezni ljudi inzistiraju na diverzifikaciji, jer postoje neke značajne matematičke prednosti jer ne samo da ćete smanjiti svoje oslanjanje na pojedinačno poslovanje, već povećati vjerojatnost pronalaženja prilike za promjenu životne situacije. Osobno, kao što mnogi od vas znaju, volim posjedovati i privatne tvrtke, kao što su nagrade Olympus Awards, američka tvrtka za dodjelu nagrada za pisma i javne tvrtke, uključujući portfelj punjen sa svime od Diagea do Colgate-Palmolivea.
Fiksni dohodak vrijednosni papiri - Kada kupujete fiksni dohodak sigurnost, ti si stvarno posuđivanje novca izdavatelja obveznica u zamjenu za kamatni prihod . Postoji mnoštvo načina na koje možete to učiniti, od kupnje certifikata o depozitima i novčanom tržištu na korporativne obveznice , općinske obveznice bez poreza na američke štedne obveznice kao što su štedne obveznice serije EE ili obveznice za štednju serije I , državne obveznice kao što su SAD Trezorski zapisi, obveznice i bilješke uz agencijske obveznice te komercijalni papir na vrijednosne papire dražbe.
Nekretnine - Možda najstariji i najlakše razumljiv (iako daleko od jednostavnih) investitora klase imovine mogu razmotriti nekretninu. Postoji nekoliko načina da zaradite novac ulaganjem u nekretnine, ali se obično svodi na razvoj ili prodaju nešto za dobit ili posjedovanje nečega i dopuštanje drugima da ga koriste u zamjenu za najamninu ili zakupninu. Za puno investitora, nekretnina je put do bogatstva jer se lakše posuđuje, ako vam pomogne napasti, iskoristiti utjecaj. To može biti loše ako se investicija ispostavlja da je siromašna, ali se primjenjuje na pravu investiciju, po pravoj cijeni i po pravilnim uvjetima, može dopustiti nekome da nema puno neto vrijednosti brze akumulacije resursa, kontrolirajući daleko veće baze imovine nego što bi on inače mogao priuštiti.
Nematerijalna imovina i prava - Osobno, ovaj klasi imovine obožavam kada se radi ispravno jer možete izraditi stvari iz tankog zraka koji će vam ispisati novac. Nematerijalna imovina obuhvaća sve od zaštitnih znakova i patenata do glazbenih autorskih prava i autorskih prava. Posebno mi se sviđa ovaj potonji. Tijekom svog života, moja autorska prava sam donijela mnogo novca koji sam mogao upotrijebiti za druge svrhe, uključujući preusmjeravanje novca za kupnju dionica, uzimanje odmora ili darivanje dobrotvornoj zakladi moje obitelji.
Poljoprivredno zemljište ili druga roba koja proizvodi robu - iako često uključuje nekretnine, ulaganja u aktivnosti koje proizvode robu bitno su drugačija po tome što proizvodite ili izvlačite nešto od zemlje ili prirode, često ih poboljšavate i prodajete za ono što nadate je dobit. Ako je ulje otkriveno na vašoj zemlji, možete ga izvući i uzeti novac od prodaje. Ako uzgajate kukuruz, možete ga prodati, povećavajući svoju gotovinu sa svake uspješne sezone. Opasnosti su značajne - loše vrijeme, katastrofe i drugi izazovi mogu i uzrokovali da ljudi bankrotiraju ulažući u ovu klase imovine - ali isto tako mogu biti i nagrade.
Sljedeći korak u prikazivanju Kako uložiti novac je odlučiti kako želite posjedovati tu imovinu
Nakon što se riješite klasi imovine koju želite posjedovati, odlučite kako ćete ga posjedovati. Da bismo bolje razumjeli ovu točku, pogledajmo poslovni kapital. Ako odlučite da želite uložiti u javno trgovanje, želite li dionice izravno ili kroz skupnu strukturu?
Vlasništvo u potpunosti - ako se odlučite za izravno vlasništvo, izravno ćete kupovati dionice pojedinih tvrtki tako da ih vidite negdje na vašoj bilanci ili na bilancu subjekta kojeg kontroliraš. Postoje sve vrste poreznih i planerskih strategija koje možete iskoristiti tako što ćete to učiniti na taj način, uključujući i omiljenu pojačanu osnovnu prazninu i smanjenje poreznih gubitaka određenih dijelova kako bi se smanjili ugrizi koje savezni, država i lokalne samouprave kada trebate podići gotovinu. Nedostatak je da su općenito skuplji i da imaju smisla kada se nađete u šest znamenki, obično $ 250,000, $ 500,000 ili više. To nije izvedivo za puno investitora koji tek počinju, ako nekako ne dožive veliku nesreću.
Vlasništvo podijeljeno - kombinirate novac s drugim ljudima i kupujete vlasništvo putem zajedničke strukture ili entiteta. Na primjer, u članku pod nazivom " Kako se strukturirani uzajamni fond " prošetala sam kroz okvir običnog otvorenog investicijskog fonda. Neki bogati investitori ulažu u hedge fondove . Za manje, siromašnije investitore, stvari kao što su burzovani fondovi i indeksni fondovi omogućuju kupnju diverzificiranih portfelja po mnogo jeftinijim cijenama nego što su to sami mogli priuštiti. Loša strana je gotovo totalni gubitak kontrole. Ako uložite u nešto poput fonda indeksa S & P 500 koji nije baš pasivno kao što neki investitori vjeruju, ali umjesto toga aktivno upravlja odbor koji metodologiju mijenja s vremena na vrijeme, za vožnju, outsourcing svoje odluke maloj skupini ljudi s ovlastima za promjenu dodjele. Imate i rizik ugrađenih kapitalnih dobitaka koji do sada nisu bili problem, ali ako bi glavni indeksni trgovački društva ikada doživjeli preokret novčanih tokova, kao što većina strategija ulagača u konačnici ima u jednom ili drugom trenutku u prošlosti, mogla bi značiti zaglavio se s nečijim poreznim računom .
Treći korak u shvaćanju Kako ulagati odlučuje gdje želite držati tu imovinu
Nakon što odlučite kako želite stjecati svoju investicijsku imovinu, morate odlučiti kako želite zadržati tu imovinu. To može imati velike, ponekad posljedice koje utječu na život za vašu obitelj, uključujući vašu djecu, unuke i druge nasljednike. Malo dobro planiranje, u početku, može kasnije značiti vrlo dobre rezultate. Sjajna ilustracija je Walton Enterprises, LLC, koja je privatna obitelj koja drži društvo pokojnog Sam Walton. Imajući članove svoje obitelji zajedničkim ulaganjima kroz konsolidirani entitet , on je uspješno darovao 80% svog bogatstva svojoj djeci bez da se bavio porezom na imovinu. Naime, on je podijelio vlasništvo nad onim što je Wal-Mart Stores, Inc. dala djeci, držeći ga kroz entitet koji je kontrolirala, kada je tvrtka imala nešto manje vrijednosti u odnosu na ono što je u konačnici postalo. On je bio u stanju odvojiti kontrolu od gospodarskog interesa, što je rezultiralo da je obitelj Walton postala daleko, daleko bogatija nego što bi to inače imalo.
Odluke koje donosite mogli bi jednog dana biti jednako važne. Kada izvršite ulaganje, kako ćete ga držati?
Oporezivi računi - Ako se odlučite za oporezive račune, poput brokerskog računa , plaćate porez na putu, ali novac nije ograničen. Možete ga potrošiti na sve što želite, međutim, želite. Možete ga sve unovčiti i kupiti kućicu na plaži. Možete dodati koliko god želite svake godine, bez ograničenja. To je krajnja fleksibilnost, ali morate dati Uncle Sam njegovu rezu.
Porezni skloništa - Ako uložite u stvari kao što je plan 401 (k) na poslu i / ili Roth IRA osobno, postoje brojne zaštite imovine i poreznih olakšica. Neki planovi za odlazak u mirovinu i računi imaju neograničenu stečajnu zaštitu, tj. Ako imate neku medicinsku katastrofu ili neki drugi događaj koji uklanja osobnu bilancu , možete otići s investicijskim kapitalom i dalje nadoknađenom za vas izvan dosega vjerovnika. Drugi imaju ograničenja na zaštitu imovine koja joj se dodjeljuju, ali još uvijek dosežu sedam brojeva. Neki od njih su odgođeni od poreza, što često znači da ćete dobiti porezni odbitak u trenutku kada uložite kapital na račun kako biste odabrali ulaganja i zatim platili poreze u budućnosti, često desetljeća kasnije, što će vam omogućiti iz godine u godinu odgođeni rast poreza. Ostali su bez poreza, što znači da ih financiraju s porezima nakon oporezivanja, ali nikada nećete plaćati poreze ni na investicijsku dobit generiranu unutar računa niti na sredstva nakon što povučete novac kasnije u životu, pod uvjetom da ispunjavate uvjete za ispunjavanje uvjeta. Dobro planiranje poreza, osobito početkom vaše karijere, može značiti puno dodatnog bogatstva niz cestu, budući da su pogodnosti spojene na sebe.
Povjerenja ili drugi mehanizmi za zaštitu imovine - Drugi način zadržavanja vaših ulaganja je kroz entitete ili strukture kao što su fondovi za povjerenje . Kao što ste naučili u Što je Fond povjerenja? , postoje neke velike pogodnosti za planiranje i zaštitu imovine od korištenja tih posebnih metoda vlasništva, posebno ako želite ograničiti na koji se način vaš kapital koristi na neki način. Na primjer, ako ste stekli policu životnog osiguranja, možda biste trebali nazvati fond povjerenja kao korisnika politike. To će rezultirati isplativom isplativom osiguranju. Ja bih otišao tako daleko da učini nešto kao što se opredjeljuje za bankovni povjerenički odjel kao službeni stečajni upravitelj umjesto na čuvara svoje sada-siroče djece. Ovo bi trebalo otežati, ako ne i nemoguće, da skrbnik troši bogatstvo namijenjeno vašem djetetu; priča koju često čujete u krugovima financijskog planiranja. Da, investicijske naknade bit će znatno veće, ali zaostajanje za tržištem nije vaš glavni problem. Zapravo, to je ometanje. Ako imate prilično jednostavno povjerenje u iznosu od $ 500.000 ili tako, nema složenih potreba, a očekujete da će se isplatiti u roku od otprilike desetljeća nakon vaše smrti, osobno bih razmotrila razmatranje Vanguardove službe za povjerenje. Učinkovite naknade su oko 1,57% godišnje po mojim procjenama. Za ono što dobivate, to je veliko cjenjkanje. Ne mislim da je idealan za bogatije investitore ili investitore s određenim mandatima, ali inače, to dobiva posao ispunjavanja.
Ako imate puno poslovnih sredstava ili ulaganja u nekretnine, možda biste trebali razgovarati sa svojim odvjetnikom o osnivanju holdinga.
Primjer kako novi investitor može početi ulagati
S okvirom zaobilaznim putem, pogledajmo kako novi investitor zapravo može početi ulagati.
Prvo, pretpostavljajući da nije samozaposlen, najbolji će se put poduzeti kako bi se što brže prijavili 401 (k) , 403 (b) ili drugi planovi mirovine sponzoriranih od poslodavca. Većina poslodavaca nudi neku vrstu podudarnog novca do određene granice. Ima smisla iskoristiti ovo. Na primjer, ako vaš poslodavac daje 100% utakmicu na prva 3% plaće, a vi zaradite 50.000 dolara godišnje, što znači da ste na prvom 1.500 dolara koje ste odbili od svojeg plaća i stavili na svoj račun za mirovinu, vaš poslodavac će vam dati dodatnih 1.500 dolara u besplatnom novcu koji je u potpunosti vaš. Čak i ako je sve što vam je da parkiraš nešto poput stabilnog vrijednosnog fonda , to je najviša, najsigurnija, najizravnija povratnica koju možete zaraditi bilo gdje na burzi. Ostavljanje slobodnog novca na stolu gotovo je uvijek ogromna pogreška.
Dalje, pretpostavljajući da je on ili ona pala pod ograničenja dohotka , naš investitor bi vjerojatno želio financirati Roth IRA do dopuštene maksimalne granice doprinosa . To je 5.500 dolara za osobe mlađe od 50 godina i 6.500 dolara za osobe starijih od 50 godina (5.500 dolara za bazu + 1.000 dolara doprinosa). Ako ste u braku, u većini slučajeva možete financirati svoj vlastiti Roth IRA.
Nakon što je to učinio, dobar investicijski program vjerojatno će uključivati izgradnju niza gotovinskih rezervi, uključujući rezervu za hitne slučajeve. Previše neiskusnih investitora ima nedostatak poštovanja za gotovinu. Nije namijenjeno ulaganju, kao što ste naučili u Spremanju i ulaganju. Zato je važno da radite kako biste imali odgovarajuće uštede prije nego što razmislite o dodatnim ulaganjima. Za više informacija o tome koliko biste trebali štedjeti, pročitajte " Koliko trebam štedjeti". Na srodnoj bilješci trebali biste pročitati koliko novca trebam zadržati u svom portfelju? , Zapamtite da gotovina nije samo strateška imovina, ona može ublažiti volatilnost i, tijekom redovnih kamatnih stopa, osigurati pristojne prinose, previše.
Nakon što završite, vjerojatno biste htjeli početi raditi na otplati vašeg duga. Isplati dug vaše kreditne kartice. Izbrišite svoj dug studentskog kredita. Ako želite biti iznimno konzervativni, isplatite svoju hipoteku. Nije to nezamislivo. U Sjedinjenim Američkim Državama, 1 od 3 vlasnika kuće ne duguje novcu u odnosu na njihovu kuću.
Nakon što to učinite, želite se vratiti na svoj 401 (k) i financirati ostatak izvan granice podudaranja koju ste već financirali i sveukupno ograničenje koje vam je dopušteno iskoristiti te godine.
Konačno, tada biste počeli dodavati oporezive investicije na brokerske račune, možda sudjelovati u izravnim planovima za kupnju zaliha , nabaviti nekretnine i financirati druge mogućnosti.
Napravljen ispravno tijekom dugogodišnje karijere, s ulaganjima koja su upravljala oprezno, bilo bi gotovo matematičko nemogućnost da se ne povuku daleko udobnije od tipičnog radnika. To je jednostavno priroda složenosti.
Neki novi investitori žele razmotriti unajmljivanje financijskog planera, tvrtke za upravljanje imovinom ili drugog stručnjaka
Ako vam je potrebna pomoć, razmislite o tome što čini mnogi investitori i radi s registriranim investicijskim savjetnikom , financijskim planerom ili nekim drugim stručnjacima. Pronalaženje prave za vas može biti malo suđenja i pogreške, ali to je važan odnos tako da je potrebno da biste dobili to ispraviti. Nažalost, mnogi stručnjaci neće raditi s manjim investitorima. Zvuči nepošteno, ali postoje razlozi za to, što mogu dokazati iz iskustva. (Kasnije ove godine, moj muž i ja pokreću globalnu tvrtku za upravljanje imovinom, objasnio sam malo o tome u ovom eseju iza scene. Mnogi novi investitori neće moći postati naš klijent čak i ako žele raditi pa zato jer namjeravamo postaviti minimalnu investiciju na 500.000 dolara, tvrtka koju zovemo Kennon-Green & Co., koja će ponuditi pojedinačno upravljane račune čiji je vlasnik treće strane klijentov izbor.Želimo dizajnirati, izgraditi, nadgledati i održavati portfelje za klijente i planirati temelje odluka o raspodjeli na niz mandata koji favoriziraju ulaganje vrijednosti s preferencijom za pasivnošću. Iako pokušavam pronaći način da smanjimo planirani minimum na $ 250.000, to je teško jer Jednostavno je lakše nositi se s većim količinama novca, a to je da nije iz želje da se izuzmu samo za sebe, već kao pragmatična poslovna odluka. Istraživali smo pokretanje javnog investicijskog fonda u nekom trenutku u budućim godinama a način upravljanja imovinom za manje račune.)
Neke grupe za upravljanje imovinom pokušavaju "down market", kako je poznato, servisiranje klijenata sa svega 50.000 dolara u njihovim portfeljima. Najnoviji sudionik ovog područja je Vanguard, koji je bacio ručnik u pokušaju da se natječe s najprirodnijim robnim markama među bogatih, smanjio svoju minimalnu investicijsku imovinu na sadašnju razinu (od prethodnih 500.000 dolara), pa je savjetodavnu naknadu pustila na 0,30% naknade i troškovi temeljnih ulaganja klijenata. U osnovi, Vanguard savjetnik, koji se, prema jednom izvoru, nasumično dodjeljuje putem telefona kada prvi put nazovete, pomaže vam odabrati raspodjelu sredstava pomoću tehnoloških rješenja koja automatiziraju većinu teških podizanja.
Charles Schwab ima puno više personalizirane usluge u opciji upravljanja upravljanim kapitalom s minimalnim ulaganjem od 100.000 dolara i naknadama koje započinju na 1,35%. To ga stavlja među najjeftinije u industriji na toj razini cijena za taj kalibar usluga, pogotovo ako ih usporedite s glavnim brand regionalne tvrtke za upravljanje. Konkretno, od 30. travnja 2016., navedeni raspored naknada je sljedeći:
- Ispod $ 500,000: 1,35% 1
- $ 500,000- $ 1,000,000: 1,33%
- $ 1,000,001- $ 2,000,000: 1,30%
- $ 2.000.001- $ 5.000.000: 1,25%
- $ 5.000.001- $ 10.000.000: 1,10%
- Više od 10 milijuna dolara: 1,05%
1. Naknada temeljena na imovini pokriva troškove uprave i izvršenje trgovine od strane Schwab-a. Ne obuhvaća (i) određene troškove ili pristojbe koje nameću treće strane, uključujući i neparne razlike, američke depozitarne pristojbe, naknade za razmjenu i poreze na prijenos koji su propisani zakonom; (ii) naknade za posebne usluge koje ste izabrali, uključujući periodične naknade za distribuciju, elektronske fondove i naknade za prijenos novca, naknade za isporuku certifikata i naknade za reorganizaciju; (iii) obilježavanje trgovca i smanjenje vrijednosti vrijednosnica s fiksnim prinosom; i (iv) izvršenje transakcija u vrijednosnim papirima od strane drugih brokera.
Neke tvrtke eksperimentiraju s takozvanim Robo Advisorima, koji su zapravo samo automatizirana softverska rješenja 1980-ih godina koja su se ponovno pojavila kako bi se njihove ružne glave pretvorile u neznatno drukčiji način povlačenja. (Ako to ne možeš reći, nisam fan, ne bih uložio svoj vlastiti novac na taj način, ne bih uložio novac svoje obitelji tako da ne bih uložio novac svojih prijatelja na taj način. ne mislite da se povijest promijenila i da je cijela životna ušteđevina u povjerenju softverskog programera, ili, konkretnije, nekoliko redaka kodova, čini mi se očito glupo u odnosu na potencijalne prednosti. Radi znatiželje, imao sam portfelj modela koji je izgradila jedna od glavnih automatiziranih portfeljnih platformi i vratila se preporučujući pristojnu raspodjelu iskorištenih inozemnih državnih obveznica posredno održanih putem takozvanih "sigurnih" ETF-ova. sudjeluje u nečemu takvom, ali postoji stara izreka o ludima i njihovom novcu ... Ljudi cijelo vrijeme lutaju lude stvari ... Ljudska se priroda ne mijenja.)
Saznajte više o tome kako početi ulagati
Da bismo vam pomogli da počnete na putu ulaganja, evo nekoliko drugih resursa koje sam sastavio:
- Vodič za potpuni početak ulaganja u zalihu
- Vodič novog ulagača za ulaganje u obveznice
- Vodič za potpuni početak ulaganja u investicijske fondove
- Vodič za početnike za ulaganje u nekretnine
- Vodič za nove investitore u izgradnji bogatstva
- Vodič za početnike za isplatu dividendi i dividende
- 10-dijelni vodič za ulaganje u prihode
Osim toga, postoji više od 1.000 članaka mog sadržaja na web stranici Investing for Beginners, kao i nekoliko tisuća na mom osobnom blogu koji se bave svima od svjetovnih do ezoterija. Ako tražite nešto, izgledi su pristojni da sam ga pokrila u nekom trenutku, negdje. Također možete poslati poruku u odjeljku komentara mog bloga i postoji prilika da ću ga vidjeti i moći ću odgovoriti. U međuvremenu, sretno! Započinjanje ulaganja je jedna od najuzbudljivijih stvari koje ćete ikad učiniti.